Koszty utrzymania: Dane sugerują, że wskaźniki inflacji nie doceniają prawdziwego bólu Nowej Zelandii

Według danych Statistics New Zealand, Nowozelandczycy borykają się z rosnącymi kosztami powyżej oficjalnej stopy inflacji.

Najnowszy wskaźnik kosztów utrzymania gospodarstw domowych (HLPI) wykazał wzrost kosztów o 7,7 procent
Przeciętne gospodarstwo domowe w Nowej Zelandii w roku do marca 2023 r.

Tymczasem oficjalna stopa inflacji wyniosła 6,7 ​​proc.

Głównymi czynnikami, które przyczyniły się do tego wzrostu, były podwyżki kosztów żywności, czynszów i odsetek.

Jeden z wybitnych ekonomistów powiedział, że chociaż „masowe” podwyżki cen żywności wywierają presję na dochody wszystkich, zwłaszcza rodzin o niskich dochodach, a koszty mieszkaniowe gwałtownie wzrosły, pojawiają się oznaki, że presja zaczyna słabnąć.

Indeks cen towarów i usług konsumpcyjnych (CPI) mierzy wpływ inflacji na dany kraj, ale nie obejmuje kosztów odsetek od kredytu hipotecznego, i jest jednym ze sposobów, w jaki Stats NZ mierzy wpływ inflacji na różne grupy gospodarstw domowych za pomocą HLPI.

Gospodarstwa domowe o najwyższych wydatkach – często te z dużymi kredytami hipotecznymi – odnotowały największy roczny wzrost kosztów utrzymania ze wszystkich grup gospodarstw domowych, wynoszący 8,7 procent.

Według Stats NZ w roku kończącym się w marcu 2023 r. wypłaty odsetek wzrosły o 38 proc. dla przeciętnego gospodarstwa domowego. Średnia ta jest obliczana dla gospodarstw domowych bez kredytów hipotecznych, co wskazuje na większy wzrost kosztów w przypadku gospodarstw domowych, które je posiadają.

Aby zmierzyć inflację, z jaką borykają się różne grupy gospodarstw domowych, HLPI bierze pod uwagę sposób, w jaki różne gospodarstwa domowe wydają pieniądze.

Na przykład w tym okresie czynsz stanowił prawie 30 procent wydatków gospodarstwa domowego beneficjenta, podczas gdy odsetki stanowiły 2,2 procent wydatków.

Dla przeciętnego gospodarstwa domowego koszty wynajmu stanowiły 13,4 procent, a odsetki 4,7 procent wydatków.

Tymczasem w przypadku gospodarstw domowych o najwyższych wydatkach czynsze stanowiły 4,7% wydatków, a odsetki 7,4%.

Każda z różnych grup gospodarstw domowych doświadczyła wzrostu kosztów na poziomie równym lub wyższym od oficjalnej stopy inflacji.

rodziny maoryskie

Rodziny Maorysów doświadczyły drugiego co do wielkości wzrostu inflacji i wydały drugi co do wielkości odsetek na czynsz.

Grupa wydała w zeszłym roku średnio 19,1 procent na czynsz przy mniejszej liczbie posiadanych domów niż przeciętne gospodarstwo domowe w Nowej Zelandii.

Podczas gdy ogólny wskaźnik posiadania domów wynosił 66,5 procent, wskaźnik posiadania domów przez Maorysów wynosił 44,6 procent.

Stats NZ powiedział, że głównymi czynnikami powodującymi wyższe koszty gospodarstwa domowego dla Maorysów były odsetki, czynsz, artykuły spożywcze oraz wyższe ceny owoców i warzyw.

beneficjenci

Dyrektor ds. cen konsumpcyjnych Stats NZ, James Mitchell, powiedział, że osoby korzystające z zasiłku odnotowały wzrost cen czynszu, spłat odsetek i artykułów spożywczych, w tym jajek, sera, owoców i warzyw.

Beneficjenci przeznaczali na czynsz blisko 30 proc. swoich dochodów, podczas gdy gospodarstwa domowe o najwyższych wydatkach wydawały na czynsz zaledwie ok. 5 proc. w kwartale czerwca 2022 r.

Statistics New Zealand powiedział, że ta grupa również odnotowała spadek cen transportu wraz ze spadkiem cen benzyny. Odbiorcy wydają również stosunkowo mniej na podróże lotnicze, których ceny gwałtownie wzrosły w ubiegłym roku.

rodziny z najmniejszymi wydatkami

Podczas gdy gospodarstwa domowe o najniższej sile nabywczej stanęły w obliczu wzrostu inflacji o 6,9 procent w zeszłym roku, Stats NZ powiedział, że grupa została dotknięta wyższymi cenami artykułów spożywczych, czynszów, spłat odsetek oraz owoców i warzyw.

Grupa odnotowała również wzrost kosztów odsetek o 2 procent w ubiegłym roku i obniżenie stawek transportowych.

„Ceny żywności wzrosły aż o 11 procent, obniżając dochody wszystkich, zwłaszcza rodzin o niskich dochodach” – powiedział Satish Ranchod, główny ekonomista Westpac.

Czynsz zwiększa presję na te rodziny, powiedział Ranchod: „Rodziny o niskich dochodach częściej są najemcami niż właścicielami domów”.

Powiedział, że najemcy odnotowali „znaczący wzrost w ubiegłym roku” i musieli znaleźć nowe zakwaterowanie po tegorocznych wydarzeniach pogodowych.

Rodziny o najwyższych wydatkach

Statystyki Nowej Zelandii wykazały, że gospodarstwa domowe, które wydają najwięcej, doświadczają największego wzrostu inflacji, przy czym odsetki wzrosły o 38 procent, a inflacja ogółem wyniosła 8,7 procent.

Stats NZ powiedział, że grupa wydała proporcjonalnie więcej na spłatę odsetek niż inne grupy gospodarstw domowych.

Ranchod powiedział, że koszty odsetek gwałtownie wzrosły w ciągu ostatnich kilku lat.

„Wielki problem polega na tym, że 90 procent właścicieli domów polega na stałych oprocentowaniu kredytów hipotecznych, więc jak dotąd wiele osób zostało odciętych”.

Powiedział, że teraz zaczyna się to zmieniać. „Duża liczba kredytobiorców obniżyła niskie stawki do znacznie wyższych stawek”.

Powiedział, że około połowa wszystkich oprocentowania kredytów hipotecznych zostanie przeniesiona w ciągu najbliższych 12 miesięcy, przy czym średnie koszty odsetek wzrosły w zeszłym roku o 100 punktów bazowych i oczekuje się, że w przyszłym roku wzrosną o kolejne 160 punktów bazowych.

Ranchod powiedział, że wzrost kosztów kredytów hipotecznych był największym motorem inflacji i będzie „średnio większy niż żywność i inne koszty”.

I chociaż koszty żywności i mieszkań gwałtownie wzrosły, „zaczynamy dostrzegać oznaki zmniejszania się presji”.

W przypadku najnowszego zestawu danych dotyczących inflacji wyższe stopy procentowe osłabiły popyt konsumpcyjny, powiedział Ranchod.

Dodał jednak, że koszty kredytu są nadal bardzo wysokie, więc „rodziny będą miały do ​​czynienia z wyższymi kosztami utrzymania”.

emerytów

Stopa inflacji wyniosła 7,1 procent dla emerytów, a dla grupy wzrosły ceny żywności i biletów lotniczych.

Mitchell powiedział, że grupa jest najmniej dotknięta wyższymi stopami procentowymi.

„Aplikanci o wyższych dochodach są bardziej skłonni do posiadania własnego domu i posiadania go bez kredytu hipotecznego niż inne grupy domowe” – powiedział.

Tim Morris, dyrektor generalny ds. budżetu w Auckland, powiedział: „Ludzie z trudem wiążą koniec z końcem.

„Ludzie, którzy wcześniej czuli się dobrze, zaciągają długi, aby pomóc pokryć koszty, co generalnie pogorszy sytuację”.

Morris powiedział, że coraz więcej rodzin o niskich dochodach zaciąga pożyczki u pożyczkodawców trzeciego poziomu, aby pokryć rosnące koszty gospodarstwa domowego.

„Ludzie korzystają z opcji kup teraz i zapłać później, aby kupować ubrania dla swoich dzieci i korzystają z usług firm finansowych, aby zrównoważyć księgi”.

Powiedział, że dług był „ogromny” dla rodzin o niskich dochodach, a niektóre płaciły ponad 500 USD co dwa tygodnie, aby spłacić pożyczki firm finansowych.

Jednocześnie, jak powiedział Morris, presja wywierana na ludzi, by wydawali pieniądze, „wyrządza wiele szkód”.

Powiedział, że rodziny o niskich dochodach tną koszty w obszarach takich jak rozrywka, ponieważ grupy te nie wydają tak dużo. W rezultacie, powiedział, rodziny te musiały zmniejszyć swoje wydatki na rachunki za prąd i telefon.